O acordo foi arquitetado por reguladores e visa restaurar a confiança no sistema bancário. É a primeira aquisição de um banco globalmente importante desde a crise financeira de 2008.
Alguns dos maiores bancos centrais do mundo se uniram neste domingo para impedir que uma crise bancária se espalhe enquanto as autoridades suíças persuadiram o UBS Group AG (UBSG.S) no domingo a comprar o rival Credit Suisse Group AG (CSGN.S) em um acordo histórico.
O UBS pagará 3 bilhões de francos suíços (US$ 3,23 bilhões) pelo Credit Suisse, de 167 anos, e assumirá até US$ 5,4 bilhões em perdas em um negócio apoiado por uma enorme garantia suíça e que deve ser fechado até o final de 2023.
Logo após o anúncio na noite de domingo, o Federal Reserve dos EUA , o Banco Central Europeu e outros grandes bancos centrais divulgaram declarações para tranquilizar os mercados que foram atingidos por uma crise bancária que começou com o colapso de dois bancos regionais dos EUA no início deste mês.
Em uma resposta global do tipo não vista desde o auge da pandemia, o Fed disse que se uniu aos bancos centrais do Canadá, Inglaterra, Japão, UE e Suíça em uma ação coordenada para aumentar a liquidez do mercado. O BCE prometeu apoiar os bancos da zona do euro com empréstimos, se necessário, acrescentando que o resgate suíço do Credit Suisse foi “instrumental” para restaurar a calma.
“O setor bancário da zona do euro é resiliente, com fortes posições de capital e liquidez”, disse o BCE. “Em qualquer caso, nosso kit de ferramentas de política está totalmente equipado para fornecer suporte de liquidez ao sistema financeiro da zona do euro, se necessário, e para preservar a transmissão suave da política monetária.”
O presidente do Fed, Jerome Powell, e a secretária do Tesouro dos EUA, Janet Yellen, disseram que receberam bem o anúncio das autoridades suíças. O Banco da Inglaterra também saudou as medidas das autoridades suíças.
O casamento bancário suíço segue os esforços da Europa e dos Estados Unidos para apoiar o setor desde o colapso dos credores americanos Silicon Valley Bank e Signature Bank.
Alguns investidores elogiaram as medidas tomadas no fim de semana, mas adotaram uma postura cautelosa.
“Desde que os mercados não farejem outros problemas persistentes, acho que isso deve ser bastante positivo”, disse Brian Jacobsen, estrategista sênior de investimentos da Allspring Global Investments.
Os problemas permanecem no setor bancário dos EUA, onde as ações dos bancos permaneceram sob pressão, apesar de vários grandes bancos terem depositado US$ 30 bilhões no First Republic Bank (FRC.N) , uma instituição abalada pelas falências do Vale do Silício e do Signature Bank.
No domingo, a S&P baixou a classificação de crédito do First Republic Bank de BB+ para B+.
Quatro proeminentes legisladores dos EUA em questões bancárias disseram no domingo que considerariam a necessidade de um limite de seguro federal mais alto para depósitos bancários.
A US Federal Deposit Insurance Corp (FDIC), por sua vez, planeja relançar o processo de venda do Silicon Valley Bank (SIVB.O) , com o regulador buscando uma possível separação do credor, segundo pessoas familiarizadas com o assunto.
‘INTERVENÇÃO DECISIVA’
Ainda não está claro se o acordo com a Suíça é suficiente para restaurar a confiança nos credores de todo o mundo. Os mercados de ações abrem em breve na Ásia, Austrália e Nova Zelândia.
A intervenção ocorre depois que duas fontes disseram à Reuters no domingo que os principais bancos da Europa esperavam que o Fed e o BCE interviessem com sinais mais fortes de apoio para conter o contágio.
O euro, a libra e o dólar australiano subiram cerca de 0,4% face ao dólar, o que indica algum apetite pelo risco nos mercados.
“As ações dos bancos devem subir com as notícias, mas é prematuro sinalizar que está tudo bem”, disse Michael Rosen, diretor de investimentos da Angeles Investments na Califórnia.
O presidente do UBS, Colm Kelleher, disse durante uma coletiva de imprensa que encerrará o banco de investimentos do Credit Suisse, que tem milhares de funcionários em todo o mundo. O UBS disse que espera uma economia anual de custos de cerca de US$ 7 bilhões até 2027.
O banco central suíço disse que o acordo de domingo inclui 100 bilhões de francos suíços (US$ 108 bilhões) em assistência de liquidez para UBS e Credit Suisse.
Os acionistas do Credit Suisse receberão 1 ação do UBS para cada 22,48 ações do Credit Suisse detidas, o equivalente a 0,76 francos suíços por ação para uma consideração total de 3 bilhões de francos, disse o UBS.
As ações do Credit Suisse perderam um quarto de seu valor na semana passada. O banco foi forçado a recorrer a US$ 54 bilhões em financiamento do banco central enquanto tenta se recuperar de escândalos que minaram a confiança.
Sob o acordo com o UBS, alguns detentores de títulos do Credit Suisse são grandes perdedores. O regulador suíço decidiu que os títulos do Credit Suisse com um valor nocional de US$ 17 bilhões serão avaliados em zero, irritando alguns dos detentores da dívida que pensaram que estariam mais protegidos do que os acionistas em um acordo de resgate anunciado no domingo.
(US$ 1 = 0,9280 francos suíços)
*Informções da Reuters
